期權即日鮮 (附日內走勢數據下載)

近日見到有人問期權可否即日鮮? 一般香港玩這個即日鮮這個過往主要透過窩輪, 牛熊, 期指, 用期權比較少聽到. 在網上偶而也看到某某說即日鮮期權吃了多少點,但如何做到, 靠什麼分析一一欠奉. 這方面國外的資料比較多. 筆者就在網上搜到其中一些國外的資料可參考一下. 方法什多,不能盡錄. 例如

Your DayTrading Options: Near-month and In-The-Money


即日鮮期權有什麼好處? 相比期貨來說, 不用大額的保證金開倉, 而相比窩輪牛熊來說, 買賣差價較小, 比如恆指摩通四八購Ａ(@EC)(12706.HK), 相對應1張恆指期貨買賣差為10點, 但同樣的行使價期權, 買賣差一般只有5點左右.

即日鮮首要個underlying asset日內波幅夠大, 而且期權緊貼其走勢 , 因此太價外的不很適宜, 時間值不是重要的考慮因素 , 而且買賣價要夠窄. 跳空也越少越好.

就以恆指行使價22600的5月到期期權為例, 在5月21日走勢大致在平權附近 , 所以走勢跟貼大市, 買賣差亦窄, 平均只4-5點. 當日早上高低超過100點, 目標50點以內的該可達成.

從圖中可見買賣價差比較穩定, Last價除10:20-10:30及11:15-11:30欠缺成交外, 其實時間大致分佈均勻. 

附上最近2日最近期3個月到期的恆指期權每分鐘的瞬間報價檔供有興趣者下載研究不同行使價及到期日期權緊貼大市的程度. 內有近30萬筆記錄, 近50M大小. 

https://drive.google.com/folderview?id=0B9v3qWIhKeNvR2o2eWlQVnMyTHM&usp=sharing